-
SUWARY - wycena firmy | "Misiek" <grupydyskusyjne...
Witam,
Tak sobie pomyślałem, że trochę się pozmianiało w SUWARCH i można by
spróbować wycenić wartość tej firmy po ostatnich wydarzeniach.
W związku z tym, że jest to spółka R. Karkosika (zakładam, że oczywiście tak
będzie) to najtrafniej będzie ją wycenić porównując do innych jego spółek.
Można oczywiście zastnawiać się jaką będzie prowadziła teraz działalność,
jaka będzie jej rentowność, itp. itd. ale po co to teraz robić ? Rynek
przecież wycenił inne jego spółki, więc do dzieła.
Tak kształtują się wyceny poszczególnych spółek R.K. (wyceny rynkowe czyli
C/WK*):
Alchemia 15,01
Boryszew 1,56
Hutmen 3,34
Impexmetal 1,7
Midas 26,67
Skotan 8,02
Jak łatwo można policzyć, średnia wartość rynkowa spółki Karkosika jest o
9,38 razy wyższa od wartości księgowej.
Wartość księgowa SUWAR: 21,07 mln. zł
Docelowa wartość rynkowa Karkosikowych SUWAR: 21,07 mln x 9,38 = 197,64
mln. zł
Nie chcę się tutaj spierać, czy to dużo, czy mało, czy "balon", czy nie.
Po prostu FAKT jest taki, że RYNEK tak wycenia spółki R. Karkosika.
Cena jednej akcji wychodzi 235,50 zł.
Pożyjemy, zobaczmy jak będzie. Moim zdaniem poziomy realne do osiągnięcia na
początku przyszłego roku, czyli po zakończeniu wezwania, dokonaniu zmian w
zarządzie i ogłoszeniu nowej strategii.
Pozdrawiam,
Misiek
*dane za http://www.gpw.com.pl/zrodla/gpw/spws/czsp/czspnapl.html, a w
przypadku Skotana do wartości księgowej doliczono wpływy z nowej emisji, a
do rynkowej obecną wartość PDA.
-
Re: SUWARY - wycena firmy | "skippy" <nowhere.man...
No nie wiem czy wartość ksiegowa ma tu jakiekolwiek znaczenie.
Poza tym jako pewnik wziąłeś średnią a nie widełki od do.
Powinno być x 1,7 - 26,67.
Przecież żadna z tych spółek nie ma mnożnika 9,38 więc dlaczego akurat ta ma
mieć?
Szukasz złudnych uzasadnień do dalszych wzrostów.
Uzasadnienie jest bardzo proste i nie ma co tracić czasu nad Excelem i
kolumnami cyferek: prawda jest taka, że dopóki trwa hossa i moda na spółki
Romana, C/WK mozna wsadzić sobie w buty. Wszystkie inne wskaźniki też.
Nazwisko Romana z dnia na dzień pomnozyło kapitalizacje x2,5 a we
wskaxnikach nic się nie zmieniło.
W bessie zresztą też mozna sobie wsadzić w buty..
A swoją drogą, to już z innego wątku, zgadzam się że numer został wycięty
piękny i goście (akcjonariusze sprzedający pakiet) wpuszczeni w maliny.
Ale nie winiłbym Romana - on rozegrał to po mistrzowsku.
Oni dali się podejść i troche będa jęczeć i pokazywać smutne miny na
fotkach.
Natomiast Capital Partners (jeśli się nie mylę) musieli dostać niezłą
prowizję, bo już pewnych rzeczy na rynku tanio nie załatwią przez dłuzszy
czas.
Pozdrawiam
-
Re: SUWARY - wycena firmy | "rafal" <rafalt3...
Witam
Jestem bardzo zainteresowany ta spoleczka ostatnio. Niestety kupilem dosc
wyskoko i jak narazie jestem na tym do tylu. Jednak mysle teraz nad dokupieniem
jeszcze. Jak myslicie czy to juz jest dolek czy jeszcze spadnie. Zakadam ze
Karkosik przejmie ta firme i po ogloszeniu wynikow wezwania kurs znaczaco
wyskoczy. Mysle tez ze przy tak niskim FF i tym ze to Karkosik inwestuje wielu
inwestorow zacznie kupowac duzo wczesniej. Patrzac na wartosc spolek Karkosika
i na wartosc Suwar jest mi ciezko nie zaryzykowac;) Ja jestem zdecydowany na
kupno ale jak myslicie czy to juz jest ten moment? Prosze o powazne odpowiedzi
--
-
Re: SUWARY - wycena firmy | "skippy" <nowhere.man...
Użytkownik "rafal"
news:0a2a.000001ba.456e0572...
> Witam
>
> Jestem bardzo zainteresowany ta spoleczka ostatnio. Niestety kupilem dosc
> wyskoko i jak narazie jestem na tym do tylu. Jednak mysle teraz nad
> dokupieniem
> jeszcze. Jak myslicie czy to juz jest dolek czy jeszcze spadnie. Zakadam
> ze
> Karkosik przejmie ta firme i po ogloszeniu wynikow wezwania kurs znaczaco
> wyskoczy. Mysle tez ze przy tak niskim FF i tym ze to Karkosik inwestuje
> wielu
> inwestorow zacznie kupowac duzo wczesniej. Patrzac na wartosc spolek
> Karkosika
> i na wartosc Suwar jest mi ciezko nie zaryzykowac;) Ja jestem zdecydowany
> na
> kupno ale jak myslicie czy to juz jest ten moment? Prosze o powazne
> odpowiedzi
Poważna odpowiedź na "poważne" pytanie jest takie:
Czy rynek zakłada, że Karkosik to 1) już wziął, czy panuje pod tym względem
2) duża niepewność?
Zjadując odpowiedź na pytanie masz dwie możliwości:
1) wszystko się może zdarzyć
2) bardzo wzrośnie
Pozdrawiam
-
Re: SUWARY - wycena firmy | "Misiek" <grupydyskusyjne...
"skippy"
news:ekkvm4$13r$1...
> No nie wiem czy wartość ksiegowa ma tu jakiekolwiek znaczenie.
> (...)
> Uzasadnienie jest bardzo proste i nie ma co tracić czasu nad Excelem i
> kolumnami cyferek: prawda jest taka, że dopóki trwa hossa i moda na spółki
> Romana, C/WK mozna wsadzić sobie w buty. Wszystkie inne wskaźniki też.
> Nazwisko Romana z dnia na dzień pomnozyło kapitalizacje x2,5 a we
> wskaxnikach nic się nie zmieniło.
>
> A swoją drogą, to już z innego wątku, zgadzam się że numer został wycięty
> piękny i goście (akcjonariusze sprzedający pakiet) wpuszczeni w maliny.
> Ale nie winiłbym Romana - on rozegrał to po mistrzowsku.
> Oni dali się podejść i troche będa jęczeć i pokazywać smutne miny na
> fotkach.
Witam,
Zgadzam się z pierwszą częścią Twojej wypowiedzi, ale ja to inaczej trochę
rozumiem. Mianowicie wartość księgowa, moim zdaniem, ma znaczenie bo
przecież nie żyjemy oderwani od rzeczywistości - w końcu są firmy małe,
średnie i duże. Natomiast to co Ty nazywasz hossą, i modą na Romana ja
nazwałem "9,38" :)
Co do wpuszczenia w maliny sprzedających akcje to muszę zaprostestować.
Przecież oni sprzedają akcje firmy "SUWARY - producent trójkątów
ostrzegawczych" i za te akcje dostali godziwą cenę. To, że Karkosik ma
pomysł i będzie to firma "SUWARY Karkosikowe" to niech ich zasługa
przecież.
Pozdrawiam
Misiek